Read the following passage and mark the letter A, B, C, or D on your answer sheet to indicate the best answer...
Trần Gia Huy
Thành viên cộng đồng
Read the following passage and mark the letter A, B, C, or D on your answer sheet to indicate the best answer to each of the following questions from 6 to 13.
A 2025 study examined how Americans use short-term financing services, allowing delayed purchase payments. These programs, splitting costs into four equal payments without extra fees, have grown significantly since 2019. Research shows that around twenty percent of Americans with credit histories used leading providers during 2022. Many customers were frequent participants, obtaining several agreements monthly. Investigators found that holding various simultaneous contracts was common, with sixty-five percent managing overlapping deals from different companies.
The study revealed concerning patterns about customer characteristics. People with poor credit ratings receive large portions of this financing. Young adults between eighteen and twenty-four depend heavily on these programs, which represent a bigger portion of their total debts compared to older groups. Customers generally have higher amounts of other debts—including credit cards, personal loans, and store accounts—than non-users. This evidence indicates these programs work mainly as extra borrowing rather than replacing traditional options, therefore increasing financial pressure for struggling families.
Interestingly, non-payment rates stay low at about two percent yearly, much lower than credit card failures among similar customers. Automatic payment systems may explain this result, though they could hide serious financial difficulties among heavy users. A major issue involves poor reporting to monitoring organizations. Because most companies avoid sharing contract details with regular agencies, these obligations remain invisible in the credit system. Therefore, banks, government officials, and borrowers cannot properly judge total debt levels.
Government oversight remains unclear. Although authorities previously tried classifying providers under existing protection laws, recent statements showed reduced enforcement plans. This creates confusion about future monitoring methods and safety measures. The research describes these programs as popular but poorly regulated tools increasingly used by financially weak populations, highlighting the need for better policies as this trend continues to change American borrowing habits.
(Adapted from https://files.consumerfinance.gov)
Question 6: All of the following are mentioned EXCEPT ____________.
A. The typical non-payment rates compared to credit card failures
B. The specific income requirements for qualifying for these payment programs
C. The percentage of customers managing overlapping deals from different companies
D. The age group that depends most heavily on these financing services
Question 7: The word “overlapping” in paragraph 1 is OPPOSITE in meaning to ____________.
A. frequent B. continuous C. separate D. parallel
Question 8: The word “their” in paragraph 2 refers to ____________.
A. older groups B. struggling families
C. young adults between eighteen and twenty-four D. these programs
Question 9: The word “invisible” in paragraph 3 could be best replaced by ____________.
A. uncertain B. flexible C. temporary D. undetected
Question 10: Which of the following best paraphrases the underlined sentence in paragraph 4?
A. Government agencies avoided regulating these companies but now propose stronger controls.
B. Regulators attempted categorizing these services before, yet recently indicated weaker oversight.
C. Authorities successfully classified payment providers while currently increasing monitoring efforts.
D. Officials once tried regulating providers, but now plan stricter enforcement measures.
Question 11: Which of the following is TRUE according to the passage?
A. Default rates exceed credit card failure rates among comparable customer groups.
B. Companies regularly report contract information to standard credit monitoring agencies nationwide.
C. Most users manage many overlapping contracts from various service providers simultaneously.
D. These payment programs primarily serve as an alternative to conventional methods for most users.
Question 12: In which paragraph does the writer mention why low default rates might be misleading?
A. Paragraph 4 B. Paragraph 3 C. Paragraph 1 D. Paragraph 2
Question 13: In which paragraph does the writer mention why young adults are particularly vulnerable to these services?
A. Paragraph 3 B. Paragraph 2 C. Paragraph 1 D. Paragraph 4
Cô Nguyễn Thị Sen
Chuyên giaĐã trả lời ngày 21/09/2026
A 2025 study examined how Americans use short-term financing services, allowing delayed purchase payments. These programs, splitting costs into four equal payments without extra fees, have grown significantly since 2019. Research shows that around twenty percent of Americans with credit histories used leading providers during 2022. Many customers were frequent participants, obtaining several agreements monthly. Investigators found that holding various simultaneous contracts was common, with sixty-five percent managing overlapping deals from different companies.
The study revealed concerning patterns about customer characteristics. People with poor credit ratings receive large portions of this financing. Young adults between eighteen and twenty-four depend heavily on these programs, which represent a bigger portion of their total debts compared to older groups. Customers generally have higher amounts of other debts—including credit cards, personal loans, and store accounts—than non-users. This evidence indicates these programs work mainly as extra borrowing rather than replacing traditional options, therefore increasing financial pressure for struggling families.
Interestingly, non-payment rates stay low at about two percent yearly, much lower than credit card failures among similar customers. Automatic payment systems may explain this result, though they could hide serious financial difficulties among heavy users. A major issue involves poor reporting to monitoring organizations. Because most companies avoid sharing contract details with regular agencies, these obligations remain invisible in the credit system. Therefore, banks, government officials, and borrowers cannot properly judge total debt levels.
Government oversight remains unclear. Although authorities previously tried classifying providers under existing protection laws, recent statements showed reduced enforcement plans. This creates confusion about future monitoring methods and safety measures. The research describes these programs as popular but poorly regulated tools increasingly used by financially weak populations, highlighting the need for better policies as this trend continues to change American borrowing habits.
(Adapted from https://files.consumerfinance.gov)
Một nghiên cứu năm 2025 đã xem xét cách người Mỹ sử dụng các dịch vụ tài chính ngắn hạn, cho phép trì hoãn thanh toán khi mua hàng. Các chương trình này, vốn chia chi phí thành bốn đợt thanh toán bằng nhau không tính phí phụ, đã tăng trưởng đáng kể kể từ năm 2019. Nghiên cứu cho thấy khoảng hai mươi phần trăm người Mỹ có lịch sử tín dụng đã sử dụng các nhà cung cấp hàng đầu trong năm 2022. Nhiều khách hàng tham gia thường xuyên, ký nhiều hợp đồng mỗi tháng. Các nhà điều tra phát hiện rằng việc giữ nhiều hợp đồng đồng thời là phổ biến, với sáu mươi lăm phần trăm khách hàng đang quản lý các hợp đồng chồng chéo từ các công ty khác nhau.
Nghiên cứu cũng chỉ ra những đặc điểm đáng lo ngại của khách hàng. Những người có điểm tín dụng kém chiếm phần lớn trong nhóm sử dụng dịch vụ này. Thanh niên từ mười tám đến hai mươi tư tuổi phụ thuộc nhiều vào các chương trình này, và chúng chiếm tỷ trọng lớn hơn trong tổng số nợ của họ so với các nhóm tuổi lớn hơn. Khách hàng nói chung có khoản nợ khác cao hơn — bao gồm thẻ tín dụng, vay cá nhân và tài khoản mua chịu — so với người không sử dụng. Bằng chứng này cho thấy các chương trình này chủ yếu hoạt động như một hình thức vay thêm chứ không thay thế các phương thức truyền thống, do đó làm gia tăng áp lực tài chính cho các gia đình đang khó khăn.
Điều thú vị là tỷ lệ không trả nợ vẫn thấp, ở mức khoảng hai phần trăm hàng năm, thấp hơn nhiều so với tỷ lệ vỡ nợ thẻ tín dụng ở cùng nhóm khách hàng. Các hệ thống thanh toán tự động có thể giải thích kết quả này, dù chúng có thể che giấu khó khăn tài chính nghiêm trọng ở những người dùng nhiều. Một vấn đề lớn liên quan đến việc báo cáo kém cho các tổ chức giám sát. Vì hầu hết các công ty tránh chia sẻ chi tiết hợp đồng với các cơ quan thông thường, nên các nghĩa vụ này vẫn vô hình trong hệ thống tín dụng. Do đó, ngân hàng, cơ quan chính phủ và người vay không thể đánh giá đúng tổng mức nợ.
Sự giám sát của chính phủ vẫn chưa rõ ràng. Mặc dù các cơ quan chức năng trước đây đã cố gắng phân loại các nhà cung cấp theo luật bảo vệ hiện hành, các tuyên bố gần đây cho thấy kế hoạch thực thi đã giảm bớt. Điều này tạo ra sự bối rối về phương pháp giám sát và biện pháp an toàn trong tương lai. Nghiên cứu mô tả các chương trình này là công cụ phổ biến nhưng được điều tiết kém, ngày càng được sử dụng bởi những người có khả năng tài chính yếu, nhấn mạnh nhu cầu có chính sách tốt hơn khi xu hướng này tiếp tục thay đổi thói quen vay tiền của người Mỹ.
Question 6: All of the following are mentioned EXCEPT ____________.
A. The typical non-payment rates compared to credit card failures
B. The specific income requirements for qualifying for these payment programs
C. The percentage of customers managing overlapping deals from different companies
D. The age group that depends most heavily on these financing services
(Tất cả các điều sau đây đều được nhắc đến NGOẠI TRỪ ____________.
A. Tỷ lệ không trả nợ thông thường so với tỷ lệ vỡ nợ thẻ tín dụng
B. Yêu cầu thu nhập cụ thể để đủ điều kiện tham gia các chương trình thanh toán này
C. Tỷ lệ khách hàng quản lý các hợp đồng chồng chéo từ các công ty khác nhau
D. Nhóm tuổi phụ thuộc nhiều nhất vào các dịch vụ tài chính này)
Giải thích:
∙ A. ĐÚNG: Có nhắc đến (non-payment rates stay low... much lower than credit card failures - đoạn 3).
∙ B. SAI: Đây là đáp án chọn vì bài KHÔNG nhắc đến yêu cầu thu nhập cụ thể (income requirements).
∙ C. ĐÚNG: Có nhắc đến (65% managing overlapping deals - đoạn 1).
∙ D. ĐÚNG: Có nhắc đến (Young adults between 18 and 24 - đoạn 2).
Question 7: The word "overlapping" in paragraph 1 is OPPOSITE in meaning to ____________.
A. frequent
B. continuous C. separate
D. parallel
(Từ "overlapping" (chồng chéo) trong đoạn 1 TRÁI NGHĨA với ____________.
A. thường xuyên
B. liên tục
C. tách biệt, riêng rẽ
D. song song)
Giải thích:
∙ "Overlapping" nghĩa là chồng chéo, trùng lặp.
∙
A. frequent (thường xuyên) - SAI: Không trái nghĩa.
∙
B. continuous (liên tục) - SAI: Không trái nghĩa.
∙ C. separate (tách biệt) - ĐÚNG: Đây là từ trái nghĩa chính xác nhất với sự chồng chéo.
∙
D. parallel (song song) - SAI: Mang nét nghĩa tương đồng về mặt hình thái, không phải trái nghĩa.
Question 8: The word "their" in paragraph 2 refers to ____________.
A. older groups
B. struggling families
C. young adults between eighteen and twenty-fourD. these programs
(Từ "their" trong đoạn 2 chỉ ____________.
A. các nhóm tuổi lớn hơn
B. các gia đình đang khó khăn
C. thanh niên từ 18 đến 24 tuổi
D. các chương trình này)
Giải thích:
∙ "Their" thay thế cho đối tượng ngay trước đó trong cấu trúc so sánh: "Young adults... represent a bigger portion of their total debts".
∙ C. young adults between eighteen and twenty-four - ĐÚNG: Nghĩa là nợ của chính nhóm thanh niên này. Các phương án A, B, D đều SAI về mặt quy chiếu.
Question 9: The word "invisible" in paragraph 3 could be best replaced by ____________.
A. uncertain
B. flexible
C. temporary D. undetected
(Từ "invisible" (vô hình) trong đoạn 3 có thể được thay thế tốt nhất bằng ____________.
A. không chắc chắn
B. linh hoạt
C. tạm thời
D. không bị phát hiện / không thấy được)
Giải thích:
∙ "Invisible" (vô hình/không nhìn thấy) đồng nghĩa với việc không bị các cơ quan giám sát phát hiện ra.
∙ D. undetected (không bị phát hiện) - ĐÚNG.
∙ A, B, C - SAI: Không tương đồng về nghĩa trong ngữ cảnh hệ thống tín dụng.
Question 10: Which of the following best paraphrases the underlined sentence in paragraph 4?
A. Government agencies avoided regulating these companies but now propose stronger controls.
B. Regulators attempted categorizing these services before, yet recently indicated weaker oversight.
C. Authorities successfully classified payment providers while currently increasing monitoring efforts.
D. Officials once tried regulating providers, but now plan stricter enforcement measures.
(Câu nào sau đây diễn giải đúng nhất câu được gạch chân trong đoạn 4?
A. Các cơ quan chính phủ đã tránh điều tiết các công ty này nhưng nay đề xuất kiểm soát mạnh hơn.
B. Các cơ quan quản lý trước đây đã cố phân loại các dịch vụ này, nhưng gần đây cho thấy giám sát yếu hơn.
C. Các nhà chức trách đã phân loại thành công các nhà cung cấp thanh toán đồng thời hiện đang tăng cường nỗ lực giám sát.
D. Các quan chức từng cố gắng điều tiết các nhà cung cấp, nhưng nay lên kế hoạch các biện pháp thực thi nghiêm ngặt hơn.)
Giải thích:
∙ Câu gốc nói về việc trước đây cố gắng quản lý nhưng gần đây lại giảm thực thi.
∙ B. Regulators attempted... yet recently indicated weaker oversight - ĐÚNG: Diễn giải hoàn hảo sự thay đổi từ "tried" sang "reduced".
∙ A, C, D - SAI: Đều bóp méo thông tin về việc tăng hay giảm cường độ quản lý.
Question 11: Which of the following is TRUE according to the passage?
A. Default rates exceed credit card failure rates among comparable customer groups.
B. Companies regularly report contract information to standard credit monitoring agencies nationwide.
C. Most users manage many overlapping contracts from various service providers simultaneously.
D. These payment programs primarily serve as an alternative to conventional methods for most users.
(Điều nào sau đây ĐÚNG theo đoạn văn?
A. Tỷ lệ vỡ nợ vượt quá tỷ lệ vỡ nợ thẻ tín dụng ở các nhóm khách hàng tương tự.
B. Các công ty thường xuyên báo cáo thông tin hợp đồng cho các cơ quan giám sát tín dụng tiêu chuẩn trên toàn quốc.
C. Phần lớn người dùng quản lý nhiều hợp đồng chồng chéo từ nhiều nhà cung cấp dịch vụ khác nhau cùng lúc.
D. Các chương trình thanh toán này chủ yếu đóng vai trò thay thế phương thức truyền thống đối với phần lớn người dùng.)
Giải thích:
∙ C. Most users manage many overlapping contracts... - ĐÚNG: Khớp với số liệu 65% ở đoạn 1.
∙ A. SAI: Tỷ lệ vỡ nợ BNPL thấp hơn thẻ tín dụng, không phải cao hơn.
∙ B. SAI: Các công ty "avoid sharing" (tránh chia sẻ), không phải báo cáo thường xuyên.
∙ D. SAI: BNPL là hình thức "extra borrowing" (vay thêm), không phải thay thế hoàn toàn.
Question 12: In which paragraph does the writer mention why low default rates might be misleading?
A. Paragraph 4 B. Paragraph 3
C. Paragraph 1
D. Paragraph 2
(Tác giả đề cập đến lý do tỷ lệ không trả nợ thấp có thể gây hiểu nhầm ở đoạn nào?
A. Đoạn 4
B. Đoạn 3
C. Đoạn 1
D. Đoạn 2)
Giải thích:
∙ B. Paragraph 3 - ĐÚNG: Đoạn này giải thích hệ thống thanh toán tự động có thể che giấu (hide) khó khăn tài chính, khiến tỷ lệ nợ xấu thấp bị hiểu lầm.
Question 13: In which paragraph does the writer mention why young adults are particularly vulnerable to these services?
A. Paragraph 3 B. Paragraph 2
C. Paragraph 1
D. Paragraph 4
(Tác giả đề cập đến lý do thanh niên đặc biệt dễ bị ảnh hưởng bởi các dịch vụ này ở đoạn nào?
A. Đoạn 3
B. Đoạn 2
C. Đoạn 1
D. Đoạn 4)
Giải thích:
∙ B. Paragraph 2 - ĐÚNG: Đoạn này nêu rõ thanh niên 18-24 phụ thuộc nặng nề và nợ BNPL chiếm tỷ trọng lớn trong tổng nợ của họ.
